Dividendenbuchung MSCI World von AMUNDI

Zitat von Vos

Vor kurzem habe ich in den MSCI World Index von Amundi (FR0010756098) investiert (thesaurierend).

Bitte beachten lt. Homepage Amundi schüttet der Fonds aus, auch wenn er wohl bis dato thesauriert hat. Regelung lt. Seite 1 des Prospektes unklar.

Zitat von Vos

Ich Frage mich zudem, ob die Dividenden der Aktientitel des MSCI World gezahlt werden (also vornhemlich U.S. Titel) oder aus den Swpas aus denen der Index nachgebildet wird (also eher Europäische Titel)?

Bitte lies auf Seite 7 des Prospektes unter "Referenzindex" nach.

Zitat von Vos

Gibt es da einen Stichtag oder passiert das kontinuierlich?

Wisst ihr in welcher Größenordnung Dividenden bei diesem Index gezahlt werden.

s. Bundesanzeiger.

Thesaurierungsstichtag wohl der 30.06. Letzte Thesaurierung
b) Betrag der ausschüttungsgleichen Erträge 0,8654342

Zitat von Vos

Ich Frage mich zudem, ob die Dividenden der Aktientitel des MSCI World gezahlt werden (also vornhemlich U.S. Titel) oder aus den Swpas aus denen der Index nachgebildet wird (also eher Europäische Titel)?

Der Prospekt gibt nach nochmaliger Lektüre das gewünschte Ergebnis nicht her. Die o.g. Erträge sind deutlich niedriger als die anfallenden Dividenden. Insofern besteht die Thesaurierung offensichtlich aus Teilen der Swap-Erträge, der REst wird wohl steuerfrei der Substanz zugeführt.

Mal unabhängig von diesem Fonds liegt die Dividendenrendite des MSCI World bei rund zwei Prozent.

https://www.google.de/url?sa=t…Vaw021cjn-rfQioZzOANyU5XI

siehe dort unter "Fundamentals"

Zitat von Vos

Sprich: statt rund zwei Prozent, wie von Oekonom benannt, nur 0,86 Prozent (laut Kater.Ka)?

Der Wert von mir ist in Euro, d.h. der Prozentwert ist nochmal deutlich niedriger.

Zitat von Vos

Das ist schon ein derber Abschlag oder?

Nein. Bitte überlege noch mal die Funktionsweise. Du bekommst die Wertentwicklung des MSCI Welt inkl. Dividenden (das steht auf der zitierten Seite 7). An steuerlich relevanter Thesaurierung wurden die 0,86 Euro ausgewiesen. Das hat so gut wie nichts miteinander zu tun. Der Wertzuwachs eines thesaurierenden Fonds müsste bei einem Swapper und einem physischen Replizierer in erster Näherung gleich sein

Zitat von Vos

Verstehe ich das richtig, das der Betreiber (Amundi) nur die Dividenden der Swaps weitergeben muss und nicht die der eigentlichen MSCI Titel?

Nein, s. voriger Punkt.

Zitat von Vos

Zudem les ich auch in dem Prospekt den Kater.Ka erwähnt hatte, das diverse Verwaltungskosten und Kreditkosten ebenfalls abgezogen werden können (S. 33/Artikel 9). Oder verstehe ich was falsch?

Das ist richtig, da die ETF von der Fondsindustrie kommen um damit Geld zu verdienen und nicht von der Caritas um wohltätige Werke zu tun.

Scherz beiseite: Schau Dir die den sog. Tracking Error an, wenn der nahe Null ist bekommst Du exakt das Ergebnis des Index. Der liegt lt. Fondsanbieter unter 0,1%, im Renditevergleich über mehrere Jahre liegt er gut gegenüber Vergleichsprodukten.

Zitat von Vos

Noch eine Andere Frage:
Um die Dividende zu erhalten, muss ich nur am Stichtag die Aktien halten oder auch eine gewissen Periode davor?

Auch hier bitte exakt sein: Du erhältst hier keine Dividenden da Thesaurierer, sondern Du partizipierst an der Indexentwicklung zzgl. Dividenden (S.7 lässt grüßen). Insofern ist der Ertrag nicht stichtagsbezogen. Die Dividenden laufen je nach Unternehmen das ganze Jahr über ein. Zum Zeitpunkt der Ausschüttung reduziert sich (theoretisch) der Kurs der einzelnen Aktie um die Dividende, so dass die Ausschüttung (theoretisch) keinen Einfluss aus den Kurs des ETF hat.,

Die Höhe der Thesaurierung ist ab 2018 nicht mehr steuerlich relevant. Nach der neuer Fondsbesteuerung musst Du die Vorabpauschale versteuern, wenn Du den Fonds ein ganzes Kalenderjahr gehalten hast. Bei Verkauf versteuerst Du den Kursgewinn abzgl. versteuerter Vorabpauschalen.